با تایید خبر کشته شدن آیتالله خامنهای، رهبر ایران، در پی حملات گسترده آمریکا و اسرائیل، سایه جنگی تمامعیار بر سر خاورمیانه سنگینی میکند. به گزارش نشریه معتبر اکونومیک تایمز (The Economic Times)، این تشدید بیسابقه تنشها، همراه با هدف قرار گرفتن یک نفتکش در حوالی تنگه هرمز، زنگ خطر را برای زنجیره تامین انرژی جهان به صدا درآورده و کارشناسان را به پیشبینی نفت ۱۰۰ دلاری واداشته است.
جهش قیمتها و واکنش اولیه بازار
پیش از تشدید چشمگیر درگیریها در تعطیلات آخر هفته، بازار انرژی واکنش خود را نشان داد. روز جمعه، قیمت نفت خام وست تگزاس اینترمدیت (WTI) آمریکا با ۳.۱۹ درصد افزایش به ۶۷.۲۹ دلار در هر بشکه رسید و نفت برنت روی رقم ۷۲.۸۷ دلار ایستاد. اما با توجه به اینکه بیش از ۲۰ درصد نفت جهان از تنگه هرمز عبور میکند، اتفاقات روزهای اخیر و حملات موشکی در این منطقه استراتژیک، نگرانیها را به بالاترین حد خود رسانده است.
بارکلیز: منتظر بدترین کابوسهای بازار باشید
بانک بریتانیایی «بارکلیز» (Barclays) در واکنش به این رویدادها، پیشبینی خود برای قیمت قراردادهای آتی نفت برنت را به ۱۰۰ دلار در هر بشکه افزایش داد. این بانک در گزارش روز شنبه خود نوشت: «بازارهای نفت روز دوشنبه مجبورند با بدترین ترسهای خود روبهرو شوند. با توجه به وخامت مارپیچ امنیتی خاورمیانه و تهدید جدی اختلال در عرضه، معتقدیم نفت برنت بهسرعت پتانسیل رسیدن به سطح ۱۰۰ دلار را دارد.»
علی واعظ، مدیر پروژه ایران در گروه بینالمللی بحران نیز در شبکه اجتماعی ایکس (توییتر سابق) هشدار داد:
«حتی یک اختلال محدود در این منطقه میتواند باعث جهش ناگهانی قیمت انرژی، شعلهور شدن مجدد تورم و تلاطم شدید در بازارهای جهانی شود.»
الگوی رفتاری بازار: جهش اولیه و ایجاد حق بیمه ریسک
موسسات مالی مانند «اکویروس سکیوریتیز» با بررسی بحرانهای گذشته (مانند آغاز جنگ روسیه و اوکراین) یادآور میشوند که نفت در ابتدا با پیشخور کردن «ریسک ژئوپلیتیک» واکنش بیشازحدی نشان میدهد و پس از یک جهش تند، بهمرور با تغییر مسیرهای تجاری تثبیت میشود. با این حال، اگر مسیر استراتژیک تنگه هرمز مسدود یا ناامن شود، این ریسک میتواند ۲۰ تا ۴۰ دلار «حق بیمه ژئوپلیتیک» به هر بشکه اضافه کند و قیمتها را برای مدتی طولانی در محدوده ۹۵ تا ۱۱۰ دلار نگه دارد.
تحلیل و چشمانداز بازارهای مالی:
برای معاملهگران و سرمایهگذاران بازارهای مالی، این بحران فراتر از قیمت سوخت است. جهش قیمت نفت مستقیماً به معنای افزایش هزینههای حملونقل و تورم جهانی است. در چنین شرایطی، معمولاً تقاضا برای داراییهای امن مانند طلا و همچنین نوسانات در بازار ارزهای دیجیتال و استیبلکوینها ) به شدت افزایش مییابد. سیاستهای انقباضی احتمالی بانکهای مرکزی برای مهار این تورم جدید، فاکتور مهمی است که معاملهگران در هفتههای آینده باید به دقت در تحلیلهای خود زیر نظر داشته باشند.
