قیمت نقره (XAGUSD) با بهرهگیری از افزایش تنشهای ژئوپلتیک و ضعف دلار، سدهای مقاومتی را یکی پس از دیگری میشکند. اخبار مربوط به درگیری نظامی در دریای عرب، تقاضای “پناهگاه امن” را برای فلزات گرانبها به اوج رسانده است.
در تحلیل گذشته نقره ، اشاره کردیم که از بازه حمایتی ۸۱/۱۱-۷۵/۹۵ دلار شروع به افزایش کرده است؛ این حرکت صعودی با قدرت ادامه یافت و اکنون قیمت در حال تثبیت بالای سطوح شکستهشده برای حمله به اهداف بالاتر است.
تحلیل تکنیکال نقره (XAGUSD)
در بررسی نمودار آپدیت شده در تایم فریم ۴ ساعته، نقره پس از خروج قدرتمند از باکس حمایتی قرمز رنگ، موفق به شکست سطح میانی کانال شده و اکنون بالای حمایت کلیدی ۸۸/۲۵ دلار تثبیت داده است.
این سطح که پیش از این یک مقاومت داخلی بود، اکنون تغییر قطبیت داده و به عنوان یک حمایت مؤثر (Flip Level) عمل میکند. کندلهای قدرتمند صعودی و تثبیت قیمت بالای این سطح، نشاندهنده عزم راسخ خریداران برای دستیابی به سقفهای جدید است. فلش آبی رنگ ترسیم شده، مسیر ادامه رالی صعودی را از این ناحیه نشان میدهد.
حمایتهای کلیدی
بر اساس چارت آپدیت شده، سطوح زیر مناطق امن برای ورود خریداران هستند:
- حمایت اول: سطح ۸۸/۲۵ دلار که قیمت اکنون با قدرت بالای آن معامله میشود و نقش سکوی پرتاب را دارد.
- حمایت دوم: محدوده ۸۱/۱۱ دلار (سقف باکس قرمز رنگ).
سطوح تکنیکالی مهم (مقاومتها)
در مسیر صعود، اهداف قیمتی زیر مدنظر معاملهگران خواهد بود:
- مقاومت اول: سطح ۹۷/۶۶ دلار (تراز ۰/۵ فیبوناچی) که اولین ایستگاه مهم خریداران است.
- مقاومت دوم (هدف نهایی): سطح ۱۱۱/۴۴ دلار (تراز ۰/۷۸۶ فیبوناچی).
ایده معاملاتی
با توجه به شکست مقاومت و تثبیت بالای ۸۸ دلار: خرید پلهای (Long):
- نقطه ورود: خرید در قیمتهای فعلی (۸۹/۸۲ دلار) یا در پولبک به محدوده ۸۸/۲۵ تا ۸۹/۰۰ دلار.
- حد ضرر: تثبیت قیمت (کلوز ۴ ساعته) زیر سطح ۸۵/۰۰ دلار.
- اهداف سود: پله اول ۹۷/۶۶ دلار و پله نهایی ۱۱۱/۴۴ دلار.
نمودار نقره (XAGUSD) در تایم فریم ۴ ساعته
تحلیل فاندامنتال نقره
بازار نقره تحت تأثیر مستقیم اخبار جنگی و سیاستهای پولی فدرال رزرو قرار دارد که هر دو به نفع صعود قیمت عمل میکنند.
تنشهای دریای عرب و تقاضای امن
نقره با رشدی ۳/۷۴ درصدی در حال معامله حوالی ۸۸/۲۳ دلار است، زیرا تقاضای پناهگاه امن فلزات گرانبها را تقویت کرده است. تنشهای بین ایالات متحده و ایران با گزارشهایی مبنی بر یک حادثه پهپادی تشدید شده است. طبق گفته سخنگوی فرماندهی مرکزی آمریکا، یک جت جنگنده نیروی دریایی آمریکا یک پهپاد ایرانی را پس از نزدیک شدن به ناو هواپیمابر آبراهام لینکلن در دریای عرب سرنگون کرد. این حادثه امیدها به مذاکرات هستهای را کمرنگ کرده و سرمایهگذاران را به سمت طلا و نقره سوق داده است.
ضعف دلار و سیگنالهای فدرال رزرو
عامل دیگری که از قیمت فلزات حمایت میکند، انتظارات فزاینده برای کاهش نرخ بهره فدرال رزرو است. این انتظارات کبوترانه (Dovish) دلار آمریکا را تحت فشار نگه داشته است. با وجود نامزدی کوین وارش برای ریاست فدرال رزرو، معاملهگران همچنان روی دو کاهش نرخ بهره در سال جاری شرطبندی میکنند. استفان میران، فرماندار فدرال رزرو، نیز پیشنهاد کرده است که نرخ بهره میتواند حدود یک درصد در سال جاری کاهش یابد.
سناریوهای احتمالی
سناریو صعودی
با حفظ حمایت تکنیکالی ۸۸/۲۵ دلار و تداوم اخبار تنشزا، محتملترین سناریو حرکت قیمت به سمت ۹۷/۶۶ دلار و سپس حمله به قله ۱۱۱/۴۴ دلار است.
سناریو نزولی
در صورت فروکش کردن ناگهانی تنشهای سیاسی یا انتشار دادههای بسیار قوی اشتغال (ADP)، قیمت ممکن است حمایت ۸۸ دلار را شکسته و مجدداً به سمت ۸۱ دلار بازگردد.
سناریو ابطال تحلیل
تثبیت قیمت زیر باکس حمایتی قرمز رنگ (زیر ۷۵/۰۰ دلار)، ساختار صعودی فعلی را نقض کرده و تحلیل خرید را باطل میکند.
نتیجهگیری
نقره در یک موقعیت انفجاری قرار دارد. از نظر تکنیکالی، قیمت از سطوح تراکمی خارج شده و بالای ۸۸ دلار تثبیت داده است. از نظر فاندامنتال، حادثه پهپادی در دریای عرب و چشمانداز کاهش نرخ بهره آمریکا، سوخت لازم برای ادامه رالی صعودی را فراهم کردهاند.
ترکیب این عوامل نشان میدهد که نقره پتانسیل بالایی برای دستیابی به اهداف بالای ۱۰۰ دلار در میانمدت دارد. معاملهگران باید نیمنگاهی به گزارشهای اشتغال آمریکا داشته باشند، اما جهت کلی بازار صعودی ارزیابی میشود.
