رمز ارز اتریوم (ETHUSDT) پس از تجربه یک دوره اصلاح فرسایشی، اکنون وارد محدودهای شده که از دید بسیاری از تحلیلگران، میتواند نقش کف سیکلی را ایفا کند. تحلیلگران برجسته بازار از جمله تام لی معتقدند که اتریوم از نظر ارزندگی، دادههای آنچین و نسبت ارزشگذاری به بیتکوین، در آستانه نقطهای قرار گرفته که معمولاً منجر به آغاز موجهای صعودی قدرتمند میشود. از طرفی، همزمان با ورود قیمت به ناحیه حمایتی ۲,۹۴۶ تا ۳,۱۹۹ دلار و واکنش مثبت به این محدوده، نشانههای اولیه بازگشت تقاضا در نمودار در حال دیدهشدن است.
اتریوم در تحلیل قبلی در همان بازه حمایتی مهم ۲,۹۴۶ تا ۳,۱۹۹ دلار رنج شد و سناریوی کفسازی همچنان در همان محدوده پیگیری شد.
نمودار ۴ ساعته اتریوم نشان میدهد که قیمت طی هفتههای اخیر درون یک کانال نزولی میانمدت در حال حرکت بوده و پس از یک اصلاح قابل توجه، اکنون دقیقاً در ناحیهای قرار گرفته که از نظر پرایساکشن، ساختاری و فیبوناچی، موقعیت بسیار مهمی برای بازگشت محسوب میشود.
بازه حمایتی ۲,۹۴۶ تا ۳,۱۹۹ دلار که در تحلیل قبلی نیز اهمیت آن مورد تأکید قرار گرفته بود، این بار هم محل واکنش خریداران بوده است. این منطقه علاوه بر اینکه از نظر تاریخی یکی از نواحی مهم تقاضا برای اتریوم محسوب میشود، با سطوح فیبوناچی ۰/۶۱۸ (۳,۱۹۹ دلار) و ۰/۷۰۷ (۲,۹۴۵ دلار) همپوشانی دارد که از اعتبار آن بهشدت میکاهد. برخورد قیمت به این ناحیه موجب شکلگیری کندلهایی با فتیله پایینی بلند شده که معمولاً نشانه ورود سفارشات حمایتی و کاهش قدرت فروشندگان است.
میانگین متحرک SMA200 همچنان در محدوده ۳,۶۴۸ دلار قرار دارد و نقش مقاومت میانمدت را بازی میکند. اما از آنجا که قیمت با حفظ ناحیه حمایتی، از عمق بیشتر اصلاح جلوگیری کرده، سناریوی رشد تا نخستین مقاومت یعنی ۳,۹۵۳ دلار همچنان فعال است.
بر اساس ساختاری که اکنون در نمودار شکل گرفته، در صورت تثبیت اتریوم بالای ناحیه حمایتی مذکور، مسیر اصلی قیمت برای صعود به سمت سه هدف کلیدی ترسیم شده است:
۱. ۳,۹۵۳ دلار
۲. ۴,۹۵۹ دلار
۳. ۵,۲۹۸ دلار
این اهداف با ساختار کانال نزولی، خطوط روند، و ترازهای فیبوناچی اکستنشن همپوشانی دارند و از همین رو احتمال برخورد قیمت به آنها در یک موج صعودی اصلاحی کاملاً محتمل است.
این سطح نخستین لایه مهم حفاظتی برای اتریوم محسوب میشود. سطح ۳,۱۹۹ دلار محل دقیق تراز فیبوناچی ۰/۶۱۸ است و معمولاً در روندهای اصلاحی قوی، واکنشهای جدی در همین محدوده دیده میشود. تثبیت چند کندل بالای این سطح در تایمفریم ۴ ساعته، نشانه اولیه پایان اصلاح و آغاز فاز حمایتی خریداران است.
این ناحیه بخش پایینی محدوده حمایتی و محل تراز ۰/۷۰۷ فیبوناچی است. سقوط و تثبیت قیمت زیر این سطح، احتمالاً موجب تغییر کوتاهمدت جهت بازار و فعالشدن موج جدید فروش میشود. در برخورد اخیر به این محدوده شاهد شکلگیری کندلهای بازگشتی بودیم که نشان میدهد هنوز تمایل بازار برای کفسازی وجود دارد.
در صورتی که اتریوم نتواند حمایتهای قبلی را حفظ کند و با فشار فروش سنگین مواجه شود، سطح ۲,۸۰۰ دلار آخرین مرز مهم دفاعی قبل از افت عمیقتر است. این ناحیه در گذشته محل تعادل قیمتی بوده و احتمالاً بخشی از خریداران بلندمدت در این محدوده فعال میشوند.
این سطح نخستین مانع اصلی در مسیر صعودی اتریوم است. با توجه به قرارگیری آن روی تراز فیبوناچی ۰/۵ و همچنین تقاطع با سقف کوتاهمدت کانال نزولی، شکست این سطح نشاندهنده بازگشت روند کوتاهمدت به سمت صعود خواهد بود.
بر اساس ساختار نمودار، این سطح دومین مقاومت جدی اتریوم در موج اصلاحی احتمالی است. این ناحیه دقیقاً روی خط روند بالایی کانال قرار دارد و معمولاً پس از برخورد به آن، رفتار نوسانی یا اصلاح کوتاهمدت در قیمت دیده میشود.
این سطح یکی از مهمترین اهداف روند محسوب میشود و با تراز فیبوناچی ۱ همپوشانی کامل دارد. رسیدن قیمت به این محدوده به معنای تکمیل موج اصلاحی و حرکت تا سقف کانال خواهد بود. در صورت شکست این سطح، ساختار کلی بازار وارد فاز جدیدی از صعود میانمدت میشود.
بر اساس ساختار فعلی نمودار اتریوم و واکنش قیمت به ناحیه حمایتی ۲,۹۴۶ تا ۳,۱۹۹ دلار، بهترین استراتژی، خرید پلهای روی اصلاحات تا کف کانال است.
حد ضرر: تثبیت قیمت زیر ۲,۹۴۶ دلار.
اهداف معاملاتی:
۱. ۳,۹۵۳ دلار
۲. ۴,۹۵۹ دلار
۳. ۵,۲۹۸ دلار
اتریوم در روزهای اخیر بهطور گسترده در مرکز توجه تحلیلگران قرار گرفته است؛ زیرا نشانههای متعددی وجود دارد که احتمال نزدیکشدن این رمزارز به کف سیکلی را تقویت میکند. تام لی، همبنیانگذار Fundstrat، در گفتوگویی با CNBC اشاره کرد که اتریوم احتمالاً همین هفته به کف خود خواهد رسید.
این تحلیل مبتنی بر چند عامل بنیادی بسیار مهم است:
تام لی معتقد است که داستان اصلی رشد اتریوم همچنان دستنخورده باقی مانده است. او اشاره میکند که بخش بزرگی از آینده مالی و سرمایهگذاری، به سمت توکنیزهکردن داراییهای واقعی در بلاکچین پیش میرود. نهادهای مالی بزرگی مانند بلکراک و والاستریت تلاش دارند تا انواع داراییها مانند سهام، اوراق قرضه و املاک را روی شبکهای منتقل کنند که بیطرف، پایدار، و با آپتایم صد درصدی باشد. از نظر او، تنها بلاکچینی که این سه ویژگی را همزمان دارد، اتریوم است.
لی اشاره میکند که اتریوم یک مکانیسم مهم برای تعیین کف دارد:
وقتی نسبت ارزش داراییهای قفلشده در شبکه به قیمت اتریوم به حدود پنجاه درصد میرسد، معمولاً کفهای سیکلی بزرگ شکل میگیرند.
او میگوید این نسبت اکنون بسیار نزدیک به همان محدوده است؛ یعنی جایی که معمولاً بازار روند بازگشتی را آغاز میکند.
تام لی اصلاح اخیر بازار را به یک رویداد لیکوئیدیشن بزرگ در دهم اکتبر نسبت میدهد که باعث ایجاد موجی از ترس در کل بازار شد. اما او تأکید میکند که این اتفاق بیشتر یک شوک کوتاهمدت بوده و به بنیاد اتریوم آسیبی نزده است.
هاب اصلی داستان همچنان پابرجاست و این رمزارز از نظر فاندامنتال ضعیف نشده است.
تام لی با اشاره به همبستگی بالای بیتکوین و اتریوم با شرایط اقتصاد کلان میگوید:
شاخص ISM یکی از مهمترین عوامل محرک بازار رمزارزها در دورههای صعود و نزول است.
از آنجا که ISM در ماههای اخیر در فاز رکودی قرار دارد، بازار کریپتو هنوز در وضعیت اصلاح قرار گرفته است. اما هنگامی که دادههای اقتصاد کلان شروع به بهبود کنند، اتریوم بهعنوان یکی از اولین داراییها واکنش مثبت نشان خواهد داد.
تام لی نکته جالبی را مطرح میکند:
«نوسان بالا یک مشکل نیست؛ بلکه ویژگی ذاتی بازار کریپتو و حتی بخشی از موتور رشد آینده آن است».
بهنظر او هرچه پروژهای آیندهدارتر باشد، بازار زودتر انتظارات بلندمدت آن را در قیمت لحاظ میکند؛ همین موضوع موجب نوسانات زیاد میشود، اما روند اصلی دستنخورده باقی میماند.
در صورتی که اتریوم موفق به حفظ ناحیه حمایتی ۲,۹۴۶ تا ۳,۱۹۹ دلار شود و روند قیمتی از این محدوده بازگردد، نخستین هدف آن ۳,۹۵۳ دلار است. عبور از این سطح میتواند مسیر را به سمت ۴,۹۵۹ دلار باز کند که در چارت، محل برخورد قیمت با سقف کانال نزولی است. در صورت شکست این مقاومت کلیدی، آخرین هدف قابل توجه در این سناریو ۵,۲۹۸ دلار خواهد بود که با تراز فیبوناچی ۱ نیز همپوشانی دارد.
دلایل قدرت این سناریو:
اگر قیمت زیر محدوده حمایتی ۲,۹۴۶ دلار تثبیت شود، نشانهای از تضعیف کامل خریداران خواهد بود. در چنین شرایطی، اتریوم احتمالاً به سمت ناحیه ۲,۸۰۰ دلار حرکت میکند. از دست رفتن این سطح میتواند شرایط بدتری برای بازار رقم بزند و قیمت را تا ۲,۶۵۰ دلار نیز پایین بکشد.
اگر قیمت اتریوم موفق شود بالای ۵,۲۹۸ دلار تثبیت شود، ساختار فعلی تحلیل از اعتبار خارج میشود و روند میانمدت وارد فاز کاملاً صعودی خواهد شد.
اتریوم اکنون در یکی از مهمترین نقاط قیمتی چند ماه اخیر قرار گرفته است. ورود قیمت به بازه حمایتی ۲,۹۴۶ تا ۳,۱۹۹ دلار و واکنش مثبت به این محدوده، همراه با نشانههای بنیادی بسیار قوی، شرایط را برای شکلگیری یک فاز بازگشتی مهیا کرده است.
اهمیت ساختاری این محدوده زمانی بیشتر میشود که بدانیم بسیاری از کفهای سیکلی اتریوم دقیقاً زمانی شکل گرفتهاند که نسبت ارزش قفلشده شبکه به قیمت به حدود پنجاه درصد رسیده است؛ موضوعی که اکنون بار دیگر در حال تکرار است.
از طرف دیگر، چشمانداز روشن توکنیزهسازی داراییها، افزایش فعالیت نهادهای مالی بزرگ مانند بلکراک روی بلاکچین، رشد ارزش قفلشده شبکه و افزایش حجم معاملات، همگی نشان میدهند که اتریوم در بلندمدت همچنان یکی از قدرتمندترین داراییهای بازار باقی خواهد ماند.
با این حال، بازار رمزارزها همچنان تحت تأثیر نوسانات شدید و دادههای اقتصاد کلان است؛ بنابراین مدیریت ریسک اهمیت بالایی دارد. مادامی که اتریوم بالای ۳,۱۹۹ دلار باقی بماند، سناریوی صعودی فعال است. شکست ۲,۹۴۶ دلار میتواند شرایط را پیچیدهتر کند. اما در حالت کلی، اتریوم اکنون بیش از هر زمان دیگری به نقطهای نزدیک شده که میتواند آغاز یک موج صعودی قدرتمند باشد.
این تحلیل توسط تیم تخصصی FXPay تهیه شده و صرفاً جنبه آموزشی و اطلاعرسانی دارد. با توجه به ماهیت پرریسک بازارهای مالی، هیچ تحلیلی تضمینی برای سوددهی ندارد. مسئولیت نهایی هرگونه تصمیم یا معامله، تنها بر عهده سرمایهگذار است
وورد و ثبت نام کامــــلا رایگــان
برای استفاده رایگان از خدمات FXplus وارد پنل کاربری خود شده و سپس از منو پروفایل خود ٬ بخش خدمات ویژه اف ایکس پلاس٬ خدمت مورد نظر را انتخاب نمایید
لازم به ذکر است این خدمات به صورت کاملا رایگان در دسترس کاربران اف ایکس پی میباشد
